网易手机讯 3月27日消息,据国外媒体报道,移动游戏开发商King Digital Entertainment将测试投资者是否相信该公司能生产更多类似于《糖果粉碎传奇》等热门作品,该公司在周二公布首次公开募股的价格,对自己估值为70亿美元。
这家初创企业表示,股票发行价格为22.50美元,是预期价格范围21美元至24美元的中间点。该公司的股票于周三在纽约股票交易所上市,股票代码为KING。
按照22.50美元计算,这笔交易将为King融资3.5亿美元,为私募股权公司Apax Partners等早期投资者套现1.5亿美元。该公司及其股东共出售2220万股。他们已经授予承销商超额配售330万股的权利。
尽管《糖果粉碎传奇》已经成为了一个家喻户晓的名字,上个月吸引9700万日活跃用户——King的首次公开募股并不像Facebook和Twitter等公司那样有一些吸引投资者关注的迹象。这些公司均看到了足够的投资者需求,因而以高于原来计划的价格发行股票。
King在去年实现5.676亿美元利润,其营收增长11倍至接近19亿美元,突显《糖果粉碎传奇》的成功,根据App Annie,该游戏是去年美国iOS平台收入最高的应用。不过部分分析师表示,该游戏赚钱的巅峰已过,King 能否重复过往的成功存在疑问。
同时,《开心农场》(Farmville)开发商Zynga的股价在其上市后大幅下滑,为在线和手机视频游戏IPO设立了一个先例。截止上一个收盘日,Zynga的股价比2011年12月上市价格累计下跌52%。不过其股价最近有所反弹,今年截止周一上涨27%,因为根据FactSet报道,千禧管理(Millennium Management)和老虎全球(Tiger Global Management)等对冲基金纷纷买入了该公司的股票。
未上市企业研究和数据提供商Triton Research首席执行官雷特·华莱士(Rett Wallace)表示:“人们用来描述这种业务的标准词语是‘依靠热门驱动’”
不过,一些分析师指出,与其他同行不同,King正在寻求一个相对适度的估值。Sterne Agee & Leach分析师阿温德·巴蒂亚(Arvind Bhatia)估计,King的营收今年将增长至24.9亿美元。按照IPO价格算,其股价是销售预测的3倍。按分析师对Zynga今年的销售预测,其股价是该预测的5倍。
按照市盈率,King的倍值也不及其他成熟的视频游戏公司,如暴雪、艺电。
Connective Capital Management投资组合经理罗伯·罗密欧(Rob Romero)表示:“他们将增长率放缓的情况坦白告诉投资者,我认为这有帮助作用。”他说:“他们需要能够推出新的游戏,并且成功地开发和推销新游戏产品线,从而替代当《糖果粉碎传奇》开始走下坡路的时候所损失的收入。”
King的其他游戏包括Bubble Witch Saga和Pet Rescue Saga。和《糖果粉碎传奇》一样,这些游戏都在苹果iOS等主要平台打入日活跃用户榜单的前5名。例如King在1月在苹果App Store推出的Farm Heroes已经是美国销售收入最高的10大iPhone应用之一。不过去年11月推出的移动应用Papa Pear已经在1月掉出iPhone应用收入榜前30名。
根据招股书,在2013年最后3个月,《糖果粉碎传奇》占King预定收入的78%。摩根大通、瑞士信贷和美国银行美林是King上市的主要承销商。(诺科)